Passiva

Het verloop van het eigen vermogen in het verslagjaar 2025 is als volgt:

2.2.4.1.1 Tabel: Verloopstaat eigen vermogen

In onderstaande grafiek is het verloop van het vermogen en resultaat na bestemming weergegeven .

2.2.4.1.2 Grafiek : Vermogen en resultaat na bestemming

Reserves
Reserves maken deel uit van het eigen vermogen en worden gevormd, aangevuld of verminderd op basis van besluiten van het algemeen bestuur. We onderscheiden drie soorten reserves:

1. algemene reserves;
2. bestemmingsreserves voor tariefegalisatie;
3. overige bestemmingsreserves.

In tabel 2.2.4.1.3 ziet u de ontwikkeling van de reserves. In de kolommen staan:

• de resultaatbestemming 2024 (zie de jaarstukken 2024);
• de toevoegingen en aanwendingen in 2025, zoals die zijn vastgesteld in de begroting en de bestuursrapportage 2025.

Alle toevoegingen en aanwendingen worden als incidenteel beschouwd. Onder de tabel wordt de toelichting gegeven.

2.2.4.1.3 Tabel: Verloopstaat reserves

Algemene reserves
De algemene reserves dienen vooral om eventuele toekomstige tegenvallers op te kunnen vangen. We hebben drie algemene reserves: weerstandsvermogen watersysteem, weerstandsvermogen zuiveringsbeheer en de algemene reserve vrij besteedbaar. De beide reserves weerstandsvermogen zijn voldoende qua omvang om de risico’s op te vangen zoals hiervoor is beschreven.

De algemene reserve vrij besteedbaar mag slechts worden gevuld met eventuele efficiencyvoordelen uit een positief jaarresultaat. Dit is per definitie niet te begroten. De nota reserves en voorzieningen schrijft voor dat we de beschikbare middelen binnen vijf jaar inzetten. De inzet kan zijn voor het intensiveren van bestaand beleid, voor het financieren van nieuw beleid, om de tarieven te dempen of om de middelen over te hevelen naar een overige bestemmingsreserve.

Uit het resultaat 2024 is € 6,3 miljoen toegevoegd aan de algemene reserve vrij besteedbaar. In 2025 is de reserve niet aangewend.

Bestemmingsreserves voor tarief egalisatie
Om de tarieven te egaliseren, hebben we per taak drie reserves tot onze beschikking: de kostenegalisatiereserves, tariefdempingsreserves en tariefegalisatiereserves.

Kostenegalisatiereserves
De kostenegalisatiereserves zijn ingesteld om de begrote kosten te reserveren voor werkzaamheden die zijn uitgesteld of vertraagd. Als de werkzaamheden in het volgende begrotingsjaar alsnog worden uitgevoerd, kunnen die kosten uit deze reserves worden gedekt.

Voor beide taken, watersysteem en zuiveringsbeheer is in de 2e begrotingswijziging een bedrag van € 0,02 miljoen aan de kostenegalisatiereserve toegevoegd. Dit betreft doorgeschoven kosten van 2025 naar 2026 voor verdere noodzakelijke doorontwikkeling van het Digitaal Stelsel Omgevingswet.

Tariefdempingsreserves
De tariefdempingsreserves worden gevuld met niet-efficiencyvoordelen uit een positief jaarresultaat. Meestal is dat budget dat niet is uitgegeven, omdat activiteiten niet of minder zijn uitgevoerd dan begroot. De nota reserves en voorzieningen schrijft voor dat we dat geld binnen vijf jaar inzetten om één of meer belastingtarieven te verlagen. Hiermee laten we het te veel in rekening gebrachte belastinggeld terugvloeien naar de belastingbetalers.

Uit de tariefdempingsreserve watersysteem is in totaal € 4,8 miljoen onttrokken. € 3,1 miljoen conform de begroting 2025 voor de demping van de categorieën gebouwd en ongebouwd. In de Burap 2025 is aanvullend hierop nog € 1,78 miljoen onttrokken ter dekking van de hogere lasten. In de 2e begrotingswijziging is een bedrag van € 2,4 miljoen gestort door het positieve resultaat.

Uit de tariefdempingsreserve zuivering is in de begroting 2025 € 0,5 miljoen aangewend. In de Burap 2025 is een storting van € 0,7 miljoen verwerkt als gevolg van lagere kosten door meevallende aanbestedingen en vertraging bij projecten. In de 2e begrotingswijziging is € 2,11 miljoen onttrokken aan de reserve om de hogere extra lasten te dekken, de toename van de PPS Service Fee en de verwachte last van de lagere btw teruggave.

Tariefegalisatiereserves
Toevoegingen aan de tariefegalisatiereserves vooraf geraamd en maken dus onderdeel uit van de begroting. Zowel de onttrekkingen aan de tariefegalisatiereserves als tariefdempingsreserves hebben als doel het belastingtarief gelijkmatig te laten ontwikkelen.

Conform de begroting 2025 is aan beide tariefegalisatiereserves € 0,5 miljoen toegevoegd.

Overige bestemmingsreserves
Bestemmingsreserves bouwen we op om bijvoorbeeld de kapitaallasten van toekomstige investeringen te dekken. Het gaat hierbij om nieuwe investeringen en uitbreidingsinvesteringen.

Egalisatiereserve AWZI Harnaschpolder
Door de herfinanciering van de PPS hebben we in de periode 2016-2030 een jaarlijks exploitatievoordeel. Over de jaren 2031, 2032 en 2033 zien we juist een exploitatienadeel. Per saldo is het effect over de totale periode nihil. Daarom hebben we in 2016 een egalisatiereserve AWZI Harnaschpolder ingesteld. Daarin storten we tot en met 2030 jaarlijks zodat we in de periode 2031-2033 kunnen onttrekken om de hogere lasten in die periode te compenseren.

In 2025 is zoals begroot € 8,5 miljoen aan de reserve toegevoegd.

Reserve Zoetwaterfabriek
Deze reserve is bedoeld om de kapitaallasten van investeringen in de Zoetwaterfabriek te dekken. De uitwerking wordt onderdeel van het project De Vergulde Hand, de nieuw te bouwen AWZI in Vlaardingen.

Reserves om toekomstige investeringen te dekken
De reserves voor toekomstige investeringen zijn bedoeld om de afschrijvings- en rentekosten te dekken van toekomstige investeringen voor watersysteem en zuiveringsbeheer.

We hebben zoals begroot € 1,0 miljoen aan de reserve toegevoegd om de kapitaallasten van toekomstige investeringen in het watersysteem te kunnen dekken.

Met ingang van 2024 doen wij jaarlijks een extra opslag op het zuiveringstarief om (a) een buffer op te bouwen, (b) bestaande leningen af te lossen en (c) de tariefstijging gelijkmatig te laten ontwikkelen. De extra belastingopbrengsten die we hiermee genereren worden aan de reserve toegevoegd. In 2025 hebben we zoals begroot € 6,6 miljoen aan de reserve toegevoegd.

Reserve voor baggerwerkzaamheden
Dit is een nieuwe reserve. Deze is ingesteld, omdat baggerwerkzaamheden vaak meerdere jaren overschrijden en onder een open einde-regeling vallen. Dit betekent dat kosten en opbrengsten niet elk jaar dezelfde zijn en kunnen fluctueren door externe factoren, zoals weersomstandigheden of onvoorziene omstandigheden. De reserve biedt de mogelijkheid om financiële tegenvallers of meevallers over meerdere jaren op te vangen. Met deze reserve wordt ervoor gezorgd dat de financiële gelden beschikbaar blijven voor het oorspronkelijke doel: het uitvoeren van baggerwerkzaamheden.

In 2025 is in de 2e begrotingswijziging een bedrag van € 3,5 miljoen onttrokken voor doorgeschoven werkzaamheden uit 2024.

Bestemming resultaat 2025
Het voordelige resultaat van € 14,9 miljoen over 2025 is afzonderlijk in de balans opgenomen, in afwachting van de definitieve besluiten over de resultaatbestemming.
Het voordelig resultaat bestaat uit een positief saldo van de taak watersysteembeheer van € 8,0 miljoen en een positief saldo van € 6,9 miljoen van de taak zuiveringsbeheer. Hieronder wordt conform de nota Reserves en voorzieningen een voorstel gedaan voor de bestemming van het resultaat 2025.

Bestemming resultaat watersysteembeheer
Het resultaat van de taak watersysteembeheer bestaat uit een deel efficiencyresultaat en een deel niet-efficiencyresultaat. Het efficiencyresultaat is € 3,0 miljoen groot en wordt toegevoegd aan de algemene reserve vrij besteedbaar.

Van het niet-efficiency-resultaat is het voorstel om € 3,0 miljoen toe te voegen aan de systeemreserve baggerwerkzaamheden. Deze reserve is bedoeld om fluctuaties in kosten over de jaren heen te normaliseren.

Het resterend resultaat van € 2,0 miljoen wordt toegevoegd aan de tariefdempingsreserve watersysteem.

Bestemming resultaat zuiveringsbeheer
Het resultaat van de taak zuiveringsbeheer bestaat uit een deel efficiencyresultaat en een deel niet-efficiencyresultaat. Het efficiencyresultaat is € 1,7 miljoen groot en wordt toegevoegd aan de algemene reserve vrij besteedbaar.

Het niet-efficiencyresultaat is € 5,2 miljoen en wordt toegevoegd aan de tariefdempingsreserve zuiveringsbeheer.

Samengevat is het voorstel om het resultaat 2025 als volgt te bestemmen:

2.2.4.1.4 Tabel: Resultaatbestemming